Все эти инструменты позволяют вкладывать деньги в драгоценные металлы, под которыми при инвестировании чаще всего подразумевают золото, серебро, платины и палладий. Сегодня это направление инвестирования все чаще интересует инвесторов. И если не брать в расчет ювелирные изделия, а также учитывая желание вложиться напрямую, то можно использовать как раз обезличенные металлические счета, монеты и слитки.
Слитки
Инвестирование в слитки, наверное, наиболее понятный инструмент в разрезе драгметаллов. Однако тут есть ряд сложностей:
1. Эти слитки надо где-то хранить. Скорее всего, вы будете это делать не дома, а в банке, который в свою очередь будет брать за это плату. Если вы все-таки принесете слиток домой, то при его продаже банк, скорее всего, купит этот слиток по цене, ниже своего курса.
2. При покупке слитка инвестор заплатит 18% НДС, причем при продаже слитка этот налог ему возвращен не будет.
Таким образом, уже сам факт инвестирования в слитки связан с убытками. Доход инвестора в слитки складывается за счет разницы между ценой продажи и покупки слитка.
Обычно слитки стандартизированы и «упакованы» в следующих весах: 1, 5, 10, 20, 50, 100, 250, 500, 1000 граммов. Чем больше размер слитка, тем меньше будет его стоимость в расчете на 1 грамм. Так, например, при покупке однограммового слитка золота, он может стоить 1100 руб., в то время как 1000 грамм будет стоить, например, 800 рублей за грамм.
Монеты
Инвестиционные монеты представляют собой хорошую альтернативу инвестирования в слитки. Дело в том, что операции с инвестиционными монетами НДС не облагаются. Таким образом, инвестор вкладывает деньги в драгметалл, но без НДС. Кроме того, рыночная цена на монеты максимально приближена к текущей мировой цене на золото и серебро на Лондонской бирже. Это позволяет использовать монеты в качестве средств накопления.
Не стоит путать инвестиционные монеты с коллекционными, операции с которыми облагаются НДС. Кроме того, коллекционные монеты более высокого качества чеканки (proof, а не uncirculated), что сказывается на их цене (в сторону увеличения).
Обезличенные металлические счета
Обезличенные металлические счета (ОМС) представляют собой счета, привязанные к стоимости металла (чаще всего – золота). Вкладчик, открывая счет, как бы покупает определенное количество металла у банка, а закрывая счет – продает. Таким образом, как и в инвестировании в слитки, доходность инвестора складывается за счет разницы между ценой покупки и ценой продажи, но, в отличие от слитков, НДС не возникает, что делает ОМС более выгодным вложением.
Здесь следует обратить внимание на то, что курс покупки и продажи в целях учета ОМС может отличаться от стоимости реального металла в этом же банке.
Кроме того, вклад в виде ОМС существенно отличается от просто вклада в банке. Дело в том, что ОМС не входят в государственную программу страхования вкладов. Тесть в случае неприятностей с банком государство не гарантирует вам возврат вложенных средств.
Отметим, что в случае с ОМС, т.к. вы не становитесь собственником слитка (металла), НДС не возникает. Что касается подоходного налога, то тот платится только в том случае, если банк при закрытии счета пересчитает драгметалл в деньги по курсу выше установленного Центробанком. Тогда налог возьмут с разницы между курсом банка и ЦБ по ставке 35%.
Как приобрести слитки, монеты и открыть ОМС
Необходимо прийти в банк, имея при себе паспорт. Открытие ОМС осуществляется аналогично открытию банковского вклада. При наличии у третьего лица нотариальной доверенности некоторые банки будут готовы оформить счет на вас без вашего непосредственного участия.
